Mathematics Of Finance (2007-2008)

Academic Year of the Course: 
2007-2008
Course: 
EC017
Mathematics Of Finance
Teaching staff: 
Marco Zecchin
Course Outlines: 
In the first part of the course the classical theory of compound interest is developed. In the second part the "term structure of interest rate" and the concept of "duration" are defined in the framework of the financial markets. Finally in the third part the fundamental results of the classical semi-deterministic immunization theory are supplied.
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Per la comprensione della materia sono essenziali le conoscenze metodologiche e strumentali di analisi matematica e di algebra lineare fornite dai corsi istituzionali. Le conoscenze che si acquisiscono in questo insegnamento stanno alla base sia della matematica e della tecnica attuariale sia degli argomenti dei corsi di carattere più strettamente finanziario.
Contents: 
Il corso si propone anzitutto di fornire gli elementi fondamentali della matematica finanziaria "classica", quali le leggi finanziarie, le operazioni di rendita, i piani di ammortamento. In secondo luogo vengono fornite le basi teoriche ed operative per la valutazione di prodotti finanziari, in particolare dei titoli obbligazionari, nella cornice delle ipotesi usuali sui mercati finanziari, al fine di comprendere comportamenti e scelte di chi opera in quei mercati.
Recommended Texts: 
Gilberto Castellani, Massimo De Felice, Franco Moriconi, "Manuale di finanza: I. Tassi d’interesse. Mutui e obbligazioni”, il Mulino, 2005 Massimo de Felice, Franco Moriconi, "La teoria dell'immunizzazione finanziaria", il Mulino, 1991Elisa Luciano, Lorenzo Peccati, "Matematica per la gestione finanziaria", Editori Riuniti, 1997
Last update: 12-11-2013 - 16:19